امیر سرآبادانی - دانشجوی کارشناسی ارشد ، مدیریت بازرگانی مالی ، دانشکده مدیریت تهران مرکز ، دانشگاه آزاد اسلامی
غلامرضا زمردیان - عضو هیات علمی ، دکتری ، مدیریت مالی ، بازرگانی ، دانشکده مدیریت تهران مرکز ، دانشگاه آزاد اسلامی

همواره یکی از دغدغه های سرمایه گذاران در بورس اطمینان خاطر از وجود بازده قابل قبول در آینده می باشد. میتوان با استفاده از روشهای گوناگونی که طی دوران اخیر بسط و گسترش یافته است قیمت انواع سهم را تا حدودی نزدیک به واقعیت پیش بینی نمود و از این طریق بتوان ریسک سرمایه گذاری را کاهش داد. اگر چه برای پیش بینی روشهای بسیاری مورد ارزیابی قرار گرفته است ولی در اکثر تحقیقات حاظر عملکرد بهتر روشهای کلاسیک از جمله پیش بینی با استفاده از مدل شبکه های عصبی مصنوعی (ANN) و مدل رگرسیونی آریما (ARIMA) مورد تائید قرار گرفته است. پژوهش حاظر به مقایسه پیش بینی قیمت سهام شرکتهای چند رشته ای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران ، با استفاده ازمدل ARIMA و ANN می پردازد. نتایج نشان می دهد با ارزیابی هر مدل و تعیین خطای پیش بینی در هر یک از مدلها ، مدل شبکه های عصبی عملکرد بهتری نسبت به مدل آریما دارد.

پیش بینی ، قیمت سهام ، شبکه های عصبی مصنوعی ، مدل رگرسیون ARIMA