بررسی سرایت پذیری ریسک نکول بین شرکت های هلدینگ و شرکت های فرعی آنها (مورد مطالعه: شرکت گسترش سرمایه گذاری ایران خودرو)

سال انتشار: 1399
نوع سند: مقاله ژورنالی
زبان: فارسی
مشاهده: 218

فایل این مقاله در 22 صفحه با فرمت PDF قابل دریافت می باشد

استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:

لینک ثابت به این مقاله:

شناسه ملی سند علمی:

JR_FINANC-10-30_005

تاریخ نمایه سازی: 24 شهریور 1400

چکیده مقاله:

بررسی سرایت پذیری ریسک نکول در میان نهادهای مالی و ارتباط آنها با یکدیگر، از اهمیت زیادی در انتخاب سبد سهام، مدیریت ریسک و رتبه اعتباری نهادها برخوردار است. هدف این پژوهش، بررسی اثر سرایت­پذیری احتمال نکول بین شرکت­های هلدینگ و شرکت های فرعی آنها در بازار سرمایه کشور می باشد. برای این منظور در مرحله اول، احتمال نکول با استفاده از مدل قیمت گذاری اختیار معامله بلک-شولز-مرتون (BSM) برای هلدینگ گسترش سرمایه­گذاری ایران خودرو و سه شرکت فرعی آن محاسبه و سپس سرایت پذیری احتمال نکول با استفاده از مدل­های گارچ چندمتغیره (مدل BEKK) به صورت روزانه برای دوره زمانی ۱۳۹۰ الی ۱۳۹۷ مورد بررسی قرار گرفت. نتایج این پژوهش نشان داد که سرایت پذیری ریسک نکول از شرکت هلدینگ به شرکت های فرعی آن و همچنین از شرکت های فرعی به شرکت هلدینگ وجود دارد.

نویسندگان

محمد حسن ابراهیمی سرو علیا

استادیار، گروه مالی و بانکداری، دانشگاه علامه طباطبائی، تهران، ایران

حسین تملکی

دانشجوی دکتری مدیریت مالی، دانشگاه علامه طباطبائی، تهران، ایران

مراجع و منابع این مقاله:

لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این مقاله را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود مقاله لینک شده اند :
  • Bauwens L., Laurent S., & V. K. Rombouts J. (۲۰۰۶). ...
  • Bonfim, D. (۲۰۰۹). Credit risk drivers: Evaluating the contribution of ...
  • Boqiang, Lin, Presley, K.Wesseh, Jr, & Owusu Appiah, Michael (۲۰۱۴). ...
  • Chang, Ch. L., McAleer, M., & Tansuchat, R. (۲۰۱۳). Conditional ...
  • Delnavaz, Bita & fallah, mirfeiz (۲۰۱۹). Study of Financial Distress ...
  • Do, Anh, Powella, Robert, Yonga, Jaime, & Singh, Abhay Kumar ...
  • Fallahi, Firouz, & Jahangiri, Khalil (۲۰۱۶). The Study of Financial ...
  • Hashemi nejad, seyyed mohammad; Ebrahimi, Seyed Babak; nejad afrasiabi, Maryam ...
  • Harris, R. (۲۰۰۵). Return and Volatility Spillovers between Large and ...
  • John Beirne, G. M.-G. (۲۰۱۰). Global and regional spillovers in ...
  • Kanda, Patrick, Burke, Michael, & Gupta, Rangan (۲۰۱۹). Time-varying causality ...
  • Keshavarz, Gholamreza, Ebrahimi, Seyed Babak, & jafar abdi; akbar (۲۰۱۱). ...
  • Kishor, Nawal, & Preet Singh, Raman (۲۰۱۴). Stock Return Volatility ...
  • Leunga, Henry, Schiereckb, Dirk, & Schroederc, Florian (۲۰۱۷). Volatility spillovers ...
  • Liu, Tangyong, & Gong, Xu (۲۰۲۰). Analyzing time-varying volatility spillovers ...
  • Mohamed El Hedi Arouri, J. J. (۲۰۱۱). Volatility spillovers between ...
  • Nikoomaram, Hashem, Pourzamani, Zahra, & Dehghan, Abdolmajid (۲۰۱۵). Spillover Effect ...
  • Pavlovaa, Ivelina, E. de Boyrieb, Maria, M. Parhizgarim, Ali (۲۰۱۸). ...
  • Ramap rasad Bha, B. N. (۲۰۰۸). Return, volatility spillovers and ...
  • Ranjan Mishraa, Bibhuti, Pradhanb, Ashis Kumar, Tiwaric, Aviral Kumar, & ...
  • Rui Huoa, Abdullahi D. Ahmedb (۲۰۱۷). Return and volatility spillovers ...
  • Sarwar, Suleman, Tiwari, Aviral Kumar, & Tingqiu, Cao (۲۰۲۰). Analyzing ...
  • Sefidbakht, elaheh, & Ranjbar, Mohammad Hossein (۲۰۱۷). Volatility Spillover between ...
  • Seyed hosseini, Seyed Mohammad, & Ebrahimi, Seyed Babak (۲۰۱۳). Comparing ...
  • Shrimal, Kapil (۲۰۱۶). Volatility Spillover Effect from Foreign Stock Exchanges ...
  • Singu, H. B. & Bansal, R. (۲۰۱۷). Financial distress prediction ...
  • Warren G. Dean, R. W. (۲۰۱۰). Asymmetry in return and ...
  • Wang, Y. S., & Chueh, Y. L. (۲۰۱۳). Dynamic transmission ...
  • Zamani, Shiva, Souri, Davood, & Sanaei Alam, Mohsen (۲۰۱۱). A ...
  • نمایش کامل مراجع