بررسی مقایسه ای بین انواع روش های تخمین بتا جهت رفع مشکلات ناشی از معاملات ناهمزمان
محل انتشار: فصلنامه تحقیقات مالی، دوره: 9، شماره: 23
سال انتشار: 1386
نوع سند: مقاله ژورنالی
زبان: فارسی
مشاهده: 112
فایل این مقاله در 20 صفحه با فرمت PDF قابل دریافت می باشد
- صدور گواهی نمایه سازی
- من نویسنده این مقاله هستم
استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:
شناسه ملی سند علمی:
JR_JFR-9-23_006
تاریخ نمایه سازی: 23 بهمن 1400
چکیده مقاله:
در این نوشتار به بررسی ریسک اختیار نمودن یک دارایی مالی پرداخته شده است. تا کنون معیارهای بسیاری جهت اندازه گیری ریسک ارائه شده است. یکی از مهمترین این معیارها، معیار بتا است که تحقیقات زیادی بر روی آن صورت پذیرفته است و به تبع آن انتقادات زیادی نیز به آن وارد شده است. یکی از مهمترین انتقادات وارده به مدل CAPM، مشکلات عملی موجود در تخمین بتا است. آن چه در این تحقیق مورد توجه گرفت، وجود مسئله ناهمزمانی معاملات به عنوان یکی از مشکلات تخمین بتا و آزمون برخی از مهم ترین مدل های ارائه شده جهت رفع نقایص حاصل از این مسئله است. در این نوشتار، در خصوص این مسئله توضیحات لازم ارائه شده و سپس مدل های CHMSW، دیمسون و واسیکک به عنوان ۳ مدل از مهم ترین مدل های ارائه شده در این زمینه از طریق آزمون Repeat Measure مورد آزمون قرار می گیرد.
کلیدواژه ها:
نویسندگان